现金流动负债比率(现金流负债比)

1. 定义

现金流动负债比率是指企业的经营活动产生的现金流量净额与企业当期的负债总额的比率。它是反映企业偿付债务能力的重要指标之一。

2. 计算公式

现金流动负债比率=经营活动现金流入净额÷期末总负债

3. 意义

现金流动负债比率反映企业偿付债务的能力，同时也可以反映企业的经营风险水平。当企业的现金流动负债比率较低时，表明企业的还款压力较大，存在着偿债风险。反之，则表明企业有足够的经营流动性以及偿债能力。因此，这个指标是投资者、银行等贷款机构对企业信用评级的主要依据之一。

4. 影响因素

现金流动负债比率受多个因素影响，主要包括：

企业经营管理水平。如果企业经营管理得当、盈利能力稳定，则能够增加企业现金流量净额，提高现金流动负债比率。

宏观经济环境。宏观经济状况不佳时，企业的现金流量净额往往会降低。

行业竞争状况。在激烈的市场竞争中，企业可能需要大量的资金扩大市场份额，这会增加企业的负债总额。

财务成本。如果企业负债成本较高，则企业偿还债务所需的现金流量净额也会较大。

资本需求。企业如有大笔资本支出计划，也会降低现金流动负债比率。

5. 使用方法

现金流动负债比率可以用于评估企业的偿债能力，并可以与同行业或者同等规模的企业进行比较。如果企业的现金流动负债比率较高，则表明企业有足够的偿债能力，可吸引贷款机构给予更大的支持或者批准更高比例的贷款申请。如果企业的现金流动负债比率较低，则可能存在经营风险，需要提高企业的现金流量，改进经营管理，以保障债务的偿还。