隔夜拆借是什么意思？

隔夜拆借是什么意思？为什么要拆借？有什么风险吗？下面我们一起来看看。“拆借”一词最早出现在《汉书·地理志下·河南郡第十二。其中“拆借”一词是指指将自己的财产借给别人，以获得利息。后来，“借贷”一词逐渐成为一种常用的金融工具，用于银行贷款、信用卡等。那么，拆借到底是什什么呢？为什么要拆借呢？下面我们一起来了解一下。拆借是指将自己的财产借给别人，以获得利息。

一：隔夜拆借率是什么意思

银行同业拆借利率指的是银行同业之间的短期资金借贷利率。它有两个利率，拆进利率表示银行愿意借款的利率；拆出利率表示银行愿意贷款的利率。一家银行的拆进（借款）实际上也是另一家银行的拆出（贷款）。同一家银行的拆进和拆出利率的利差就是银行的收益。 同业拆借中大量使用的利率是伦敦同业拆借利率（LIBOR）。LIBOR是指在伦敦的第一流银行借款给伦敦的另一家第一流银行资金的利率。我国对外筹资成本即是在LIBOR利率基础上加一定百分点。

二：短期拆借是什么意思

虽然当下的互联网已经把世界推平，但是很多领域特别是一些专业的金融领域依然存在着信息不对称，很多人、很多的金融机构靠着这种信息不对称赚你钱，即使是银行有时候也存在利用人们对金融领域的无知有意误导。在金融这个领域存在着大量的虚假信息，具体来说就是表面利率和真实利率是不一样的。

我们先通过一个常见的利率游戏，帮助大家深刻理解一下。在商家促销中经常会看到这种类型的促销手段：2000元的手机，首付1000立刻拿走，12%的年利率，3年付清，超低月付！你不是没有钱吗，商家就采取一系列优惠的措施让你买，这里先给大家举一个小数额的例子帮助大家理解。注意：这样的例子在生活中比比皆是。

商家计算的月付款方式：

总欠款：1000 + 1000*12%*3=1360

月供： 1360➗36个月=37.78

商家这样和你说：你的总欠款是1000块钱，因为你没有付钱，再加上每年你要承担12%的年化率，再乘以3年，就是360块钱，所以连本带息一共就是1360块钱。把它算好以后，再平摊到36个月，每个月连本带息付 37.78元。超合算啊！接下来我们就来算一算这个信用卡分期的真实利率。

你究竟支付的APR 和 EAR 是多少？

算这个信用卡分期的真实利率之前，必须要搞清楚两个概念：APR 和 EAR

APR（ Annual Percentage Rate ）APR就是美国诚信信贷法中要求披露的贷款利率，它的实质就是quoted rate。APR、QUOTED RATE 在精算中又叫名义利率，也是你在金融机构的存款、贷款广告中会看到的报价利率。5%的APR就意味着每存（借）100元，一年以后如果按照计息周期为一年的单利计算的话，你将获得（支付）5元的利息。也就是说，APR是现实中最常见的利率——单利。

EAR ( Effecive Annual Rate )，在精算中叫实际利率，在现实中又叫复利。就是说你1块钱，在复利下实际一年要多给好多利息。比如一个房产贷款quoted rate or APR是12%，且按月复利，那么说明它的月实际利率是12%/12=1%；而在实际利率下年利率 EAR是（1+1%）^12-1=12.6825%；也就是说：如果你在年初存入100元，在1月31日，银行会计算你的100元在第一个月产生了多少利息，并且将这部分利息滚入2月份的本金，周而复始，重复12个月。显然这样的计息方式会导致一年以后你总共拿到的利率会大于5%——这就是EAR（Effective Annual Rate）。具体公式：EAR = (1 + r / m)^m − 1；或者 EAR = (1 + r 名义利率 / 月)^月 − 1。

上面举例说房产贷款1000，APR为12%；那么 EAR = (1 + r 名义利率 / 月)^月 − 1 = （1+1%）^12-1=12.6825%，这时：APR下一年期利息 120；EAR下一年期利息126.8；

APR 和 EAR 在使用过程当中，不需要分的太清楚。因为它们其实都是现实生活中给到你的真实利率，只不过说在复利上 EAR 更加精确一点。在这里引入这两个概念，只是想运用这样的计算区别，帮助你去区分真实利率和虚假利率（表面利率）。

单利和复利

在上面的叙述中还涉及到了两个概念：单利和复利。单利就是利不生利，即本金固定，到期后一次性结算利息，而本金所产生的利息不再计算利息。复利其实就是利滚利，即把上一期的本金和利息作为下一期的本金来计算利息。比如说我有10000元，要存2年，年利率为3.25%；2年后利息为：

单利计算方式：10000*3.25%*2=650元；

复利计算方式：10000*3.25%*2+10000*3.25%*3.25%=650元+21.125元；

其中10000*3.25%*3.25%=21.125元就是第一年的利息10000*3.25%在第二年产生的利息，也就是利息的利息。

如此看来，在利率保持不变的情况下，复利比起单利要高出21.125元，所以复利比起单利要有优势得多。

区分真实利率与虚假利率

回到上面2000元手机，首付1000立刻拿走，12%的年利率，3年付清，超低月付的案例。我们现在通过正确的计算方法：当然也不需要深究它是怎么样计算出来的，毕竟这里不是高等数学，计算其结果是：真实利率下 APR 是 21.204%；EAR 是23.39%；也就是说12%是一个名副其实的虚假利率。

商家这里面计算有个问题就是他们是把本金和利息平均摊到每个月，但是其实每个月你都是还掉本金的，比如按照我们房贷当中的等额本息的还款方式，你每个月其实是还掉本金的，那么你的利息就应该是呈现一个下降的趋势，但是在这个计算方式中，隐藏的一个利率骗局就是在银行的还款方式下，你虽然在每个月承担了本金的偿还，但是它默认的计息方式是认为你没有还掉本金的，所以通过我们的计算方法算下来，它的真实利率其实是21%-23%。从上面的案例中，很多人会感觉不管12% 还是 23%，也就是每个月付37.78元，很便宜。注意：你觉得很便宜那是因为总价低，试试贷款1000万，或者少一些 100万，由于1000万就相当于金额1000后面加一个单位“万”即可，那么瞬间的月利息就变为了37.78万；同理100万的贷款，由于100万就相当于金额1000后面加一个单位“千”即可，那么带入到上面的案例中，瞬间的月利息就变味了37.78千 就等于 3.778万。这样的利率你还会觉得便宜吗？

这里面的计算过程其实大家也没有必要明白怎么去算，如果你能够找到一个等额本息的房贷计算器，能够倒推利率的，其实简单按一按也能够得出这样一个数值，或者有财务计算器的话，也可以去按一按，看看其结果。很简单：这就是一个每个月月供37.78等额本息的一个还款方式，你一共借了1000块钱，还款期是36个月，每个月还款的金额是37.78，你就能够很容易的倒推出利率是多少，当亲自看到结果，你就可以独立得出自己认可的一个结论。但是在这里我们不是做学术研究，大家只要知道一个结论就可以了，即：真实利率基本就是商家告诉你利率的约2倍。

这种利率的游戏大量包括但不局限于：信用卡分期、车贷分期、非还本付息的信用贷、抵押贷、商品分期中。你只要看到这个逻辑，那么基本上就属于这个利率游戏：计算方式为：总欠款：（本金 + 本金*表面利率*年数）➗总月数 = 月供。只要是用这种利率算出来的，你所付的实际利率基本上就约等于表面利息的1.5到2倍。

很多的信用卡分期会告诉你，免利息，但是它收你手续费呀，手续费就是表面利息。还有很多的车贷说，先把利息付了，然后把剩下的钱平摊，这个稍微好一些，但是依然有加征系数在里面的，差不多是表面利息的1.5倍，而上面案例中商家的那种计算方式，其真实利率妥妥的基本上是其所报利率的2倍左右。所以，大家在选择市场上，选择真实利率时要加倍的小心，在我们驾驭金钱的过程当中，什么时候应该去负债呢？我们应该是在负债借来的钱足够的便宜，而产生的回报足够大，大过覆盖到它的时候，我们才能够借鸡生蛋，实现超速。但是如果本身借来的就是高利贷，那么你就很难在这个市场上找到增速覆盖掉高利贷的方式。除非你是没有办法周转，短期拆借周转，短期小的效率顶起长期大的效率，我支持。但是你如果你长期的，或者你本身有钱，自己以为是个低利率，还想拿借款去套利，基本上这个时候，你的利率效率基本上为负。我们要正确的去区分什么是真实利率，什么是利率游戏之下的表面利息。我们应该尽量不要参与到这种游戏当中去，除非你是应急，没有办法。实际上不知大家是否已经看出，这些虚假利率基本上都出现在消费领域，我们要控制住自己的消费欲望，在自己没有足够的资产之前，千万不要本末倒置！

房贷利率是否是真实利率？

房贷是事关国计民生的大事，国家的惠民工程，国家给到每个公民的一种福利，不会正确运用，其实是一件十分吃亏的事情。房贷利率计算比较复杂，我就简单的一句话总结一下：“房贷是真实利率，而且是市面上最便宜的借贷利率”。中间的过程我就不解释了，

三：内部拆借是什么意思

拆借利率亦称“拆借行市”，指拆借市场上拆借利息对拆借本金的比率。
一般采用市场自由利率，根据市场资金供求状况自由浮动，需求增加则上浮，反之就下浮。国际市场上广泛使用. 三种利率是:伦敦银行同业拆放利率(LIBOR)、新加坡银行同业拆放利率(SIBOR) 和香港银行同业拆放利率(HIBOR)。该利率通常按日计算，采用百分比表示，分为年利率、月利率和日利率三种形式。
申请进入同业拆借市场的金融机构应当具备以下条件：
1、在中华人民共和国境内依法设立；
2、有健全的同业拆借交易组织机构、风险管理制度和内部控制制度；
3、有专门从事同业拆借交易的人员；
4、主要监管指标符合中国人民银行和有关监管部门的规定；
5、最近二年未因违法、违规行为受到中国人民银行和有关监管部门处罚；
6、最近二年未出现资不抵债情况；
7、中国人民银行规定的其他条件。
参考资料：搜狗百科-拆借利率
参考资料：中国网-人民银行发布同业拆借管理办法（附全文、答问）
是指银行间相互借贷的利率。银行把钱借给银行，也要收利息的。这个利率如果高了，就提高了银行贷款的成本，从而紧缩了货币。
拆借是一种按天计算的借款。拆借利率，也称为拆息，按天计息。商业银行之间相互买卖它们在中央银行的超额准备金存款余额，拆入行向拆出行开出本票，拆出行向拆入行开出支票。
拆借利率 是银行及金融机构之间的短期资金借贷利率，主要用于弥补临时头寸不足，期限较短，最短只有半天，有1至5天的，也有几个月的，但最长不超过1年。
银行间拆借利率指的是：银行同业之间的短期资金借贷利率。简单的说就是银行之间相互借贷的利率，银行把钱借给了银行，就像我们向银行借钱一样，也是需要收取利息的。银行间拆借利率有两个利率，拆进利率表示的是银行原意借款的利率；拆出利率表示的是银行愿意贷款的利率。
一家银行的拆进利率其实也就是另一家的拆出利率。