边际效应递增(边际效用递增七个例子)

边际效应递增是中国经济发展态势的特征之一，在过去25年里，中国经济以GDP的平均增速增长了1，300%，相当于是3，500%，而这一平均增长率是去年的一半多，要跻身全世界之列，仍然需要引起一定的关注。

在中国传统的经济学中，用的是边际效应递减，不能以客观的评价方式解释市场表现，而是用相很少的指标来刻画。

今年6月，诺贝尔奖基金委员会投票通过了《边际效应递减》这篇文章，这将打破宏观经济变量理论的框架。

边际效应递减，包括企业个体行为在内的因素，通过边际效应递减做出假设。

如果边际效应递减，只是为了增加价值投资对冲风险，很难获得超额收益。

而这一模型很可能因为很高的预期效益而引起震荡，就会导致业绩下滑。

但是，一旦边际效应递减，对冲风险的作用会进一步激发创新的活力，使超额收益的进一步放大，从而有更多超额收益。

所以，市场不确定性对资产价格造成影响，导致短期市场出现了波动。

如果无法回避波动性带来的负面影响，又需要做出弹性收益的投资，是一个比较困难的选择。

建议，做相对收益，α等于β的投资策略，建议投资者不要对市场有一定的认知，不要仅仅把收益的来源误判为β，要充分考虑到资本市场本身的波动性。

基金管理人:看好港股市场

基金经理:看好港股市场

偏好港股市场的基金，未来将是更看好港股的，但是风险点会比A股更大一些。

这里面，比较明确地说，最近的现象是，比较看好港股市场。

从三方面看:1、港股的投资机会:中长期仍处于估值洼地，推荐恒生指数和沪深300。

从长期看，会优选公司，能创造长期价值的公司。

2、港股市场有巨大估值泡沫，更多的关注未来的市场表现。

3、从长期来看